Τι Είναι τα Pips και τα Lots; Οι Μονάδες Μέτρησης του Trading

Τι είναι τα pips και τα lots;

Ένα pip είναι η μικρότερη τυπική μονάδα κίνησης της τιμής. Ένα lot είναι η μονάδα μεγέθους συναλλαγής. Τα pips μετρούν πόσο μακριά κινήθηκε η αγορά· το lot καθορίζει πόσο αξίζει σε δολάρια κάθε βήμα αυτής της απόστασης στον λογαριασμό σου.

Απόσταση και αξία. Χρειάζεσαι και τα δύο, γιατί κανένα από τα δύο δεν σημαίνει τίποτα μόνο του. Η φράση «η αγορά κινήθηκε 50 pips» δεν σου λέει τίποτα για τα χρήματά σου μέχρι να ξέρεις το μέγεθος του lot, και ένας trader που κατανοεί σωστά αυτό το ζευγάρι έχει ήδη λύσει το μεγαλύτερο μέρος της διαχείρισης ρίσκου.

Τι ακριβώς είναι ένα pip;

Για τα περισσότερα ζευγάρια νομισμάτων, ένα pip είναι το τέταρτο δεκαδικό ψηφίο. Αν το EUR/USD κινηθεί από 1,0850 σε 1,0851, αυτό είναι ένα pip.

Οι εξαιρέσεις έχουν σημασία στην πράξη:

Θα δεις επίσης τιμές με πέμπτο δεκαδικό ψηφίο, όπως 1,08505. Αυτό το τελευταίο ψηφίο είναι ένα pipette, το ένα δέκατο ενός pip, και υπάρχει ώστε οι brokers να μπορούν να τιμολογούν πιο ακριβώς. Δεν είναι διαφορετική μονάδα, απλώς πιο λεπτομερής.

Τι είναι ένα lot;

Ένα lot είναι το τυπικό μέγεθος συμβολαίου. Στο forex, ένα standard lot είναι 100.000 μονάδες του βασικού νομίσματος.

Εδώ είναι που η απόσταση μετατρέπεται σε χρήμα. Η ίδια κίνηση 50 pips αξίζει 500 δολάρια σε ένα standard lot, 50 δολάρια σε ένα mini, και 5 δολάρια σε ένα micro. Ίδια κίνηση αγοράς, τρία εντελώς διαφορετικά αποτελέσματα, που καθορίζονται εξ ολοκλήρου από μια επιλογή που έκανες πριν μπεις στη συναλλαγή.

Σημείωσε ότι το 0,01 lot είναι το μικρότερο που επιτρέπουν οι περισσότεροι brokers, κάτι που εξηγεί ακριβώς γιατί οι πολύ μικροί λογαριασμοί δεν μπορούν να διαχειριστούν σωστά το ρίσκο: η ελάχιστη θέση αντιπροσωπεύει ήδη πολύ μεγάλο μερίδιο του κεφαλαίου, όπως καλύπτεται στο πόσο κεφάλαιο χρειάζεσαι πραγματικά.

Πώς υπολογίζεις το μέγεθος θέσης από τα pips και τα lots;

Αυτός είναι ο υπολογισμός που έχει μεγαλύτερη σημασία από οποιονδήποτε δείκτη, και διαρκεί περίπου δέκα δευτερόλεπτα.

Αυτή είναι η θέση σου. Πρόσεξε τη σειρά: το stop τοποθετείται στο γράφημα εκεί όπου ανήκει, και το μέγεθος προσαρμόζεται σε αυτό. Οι περισσότεροι ζημιογόνοι traders αντιστρέφουν αυτή τη σειρά, διαλέγοντας πρώτα ένα μέγεθος και μετά στριμώχνοντας το stop αρκετά κοντά ώστε να το δικαιολογήσουν, κάτι που τοποθετεί την έξοδο κάπου όπου η αγορά θα φτάσει για συνηθισμένους λόγους.

Κάνε το αυτό με συνέπεια και τα margin calls σταματούν να συμβαίνουν, γιατί το margin call είναι αυτό που συμβαίνει όταν το μέγεθος επιλέγεται βάσει του τι επιτρέπει ο broker και όχι βάσει του τι μπορεί να απορροφήσει ο λογαριασμός.

Πόσο αξίζει ένα pip στον χρυσό;

Ο χρυσός μπερδεύει τον κόσμο γιατί δεν ακολουθεί τη συνηθισμένη σύμβαση του FX.

Στο XAUUSD, ένα pip είναι κανονικά ένα σεντ κίνησης της τιμής (4.500,20 σε 4.500,21), και σε ένα 0,01 lot αυτό είναι περίπου 0,01$ ανά pip. Πήγαινε σε 1,00 lot και το ίδιο βήμα του ενός σεντ αξίζει περίπου 1$.

Η πρακτική συνέπεια: ο χρυσός κινείται συνήθως 20 έως 30 δολάρια μέσα σε μια ημέρα. Σε 0,10 lot, μια κίνηση 20 δολαρίων είναι περίπου 200 δολάρια. Οι traders που καθορίζουν το μέγεθος στον χρυσό όπως το κάνουν στο EUR/USD συχνά αναλαμβάνουν πολλαπλάσιο ρίσκο από αυτό που σκόπευαν, γι' αυτό οι λογαριασμοί χρυσού «ανατινάζονται» δυσανάλογα συχνά.

Έλεγχε πάντα τις προδιαγραφές συμβολαίου για το συγκεκριμένο εργαλείο με τον δικό σου broker αντί να υποθέτεις, γιατί οι συμβάσεις διαφέρουν μεταξύ πλατφορμών.

Γιατί έχουν τόση σημασία τα pips και τα lots;

Γιατί μετατρέπουν ένα αφηρημένο γράφημα στην πραγματική σου έκθεση, και αυτή η μετατροπή είναι εκεί όπου προκύπτει η περισσότερη ζημιά των ιδιωτών επενδυτών.

Ένας trader που σκέφτεται «θα αγοράσω χρυσό» δεν έχει ιδέα τι ρισκάρει. Ένας trader που σκέφτεται «το stop μου είναι 30 σεντ μακριά, ένα σεντ είναι 1$ σε 0,1 lot, άρα αυτή η συναλλαγή ρισκάρει 30$» ξέρει ακριβώς τι διακυβεύεται πριν μπει. Ίδια συναλλαγή, εντελώς διαφορετικό επίπεδο ελέγχου.

Εξηγεί επίσης γιατί η ίδια στρατηγική κάνει έναν άνθρωπο πλούσιο και καταστρέφει έναν άλλον. Η στρατηγική καθορίζει πότε μπαίνεις. Το μέγεθος του lot καθορίζει αν επιβιώνεις όταν κάνεις λάθος, και το να κάνεις λάθος τακτικά είναι φυσιολογικό κομμάτι του trading. Η κατανόηση της μόχλευσης παράλληλα με αυτό ολοκληρώνει την εικόνα, γιατί η μόχλευση είναι αυτό που καθιστά δυνατά τα υπερβολικά μεγέθη lot εξαρχής.

Αυτή η απλή εξίσωση απόσταση επί αξία είναι ο πυρήνας της διαχείρισης ρίσκου στα συστήματα της TIC, και τα αποτελέσματα δημοσιεύονται στο Myfxbook για να τα επαληθεύσει όποιος θέλει.